ГлавнаяАналитика и новостиСтратегия - 2016: Еще не глобальная рецессия, но уже начало "медвежьего" рынка
Алексей Голубович CIO, главный стратег, управляющий директор
Стратегия

Стратегия - 2016: Еще не глобальная рецессия, но уже начало "медвежьего" рынка

  • АКЦИИ – краткосрочное восстановление рынка после обвала в январе и начало «медвежьего» рынка
  1. Торговля S&P-500 в диапазоне 1800-1950: от сокращения «лонг» в первом полугодии - к «шорт» во втором
  2. Продажа  РТС на дешевой нефти, слабых финансах и политике.  Диапазон 500-900 в 2016г
  3. «Лонг» в Nikkei при курсе иены ниже 118 / 1 USD,  в 1-м полугодии, «шорт» в  Nikkei  при 130 иен / 1 USD
  4. «Лонг» в нефтяных и нефтесервисных компаниях в США и ЕС - при ценах на Brent в USD 25-28 за баррель
  5. «Лонг» в металлургических компаниях с наименьшими издержками с фокусом на медь и алюминий (FCX, KAZ.L, VED.L, AA), спецстали, железную руду – при сокращении предложения и стабилизации спроса в КНР
  6. «Лонг» в бразильских акциях (EWZ ETF, ADRs) при проходе нефтью «дна» и укреплении реала
  7. Шорт  в китайских акциях (через ETF (ASHR, CHAD) и торгующиеся на NASDAQ акции)
  8. Тактические трейды (при достижении локальных минимумов/максимумов): «лонг» в США в MU, M, CNX, FSLR , в России -Etalon, Yandex, VIP и «шорт» в Facebook, Amazon, Netflix, Google, VLO и крупных банках США
  • ВАЛЮТЫ – доллар близок к своему циклическому максимуму
  1. «Шорт» в Евро по 1.11-1.12 с целью 1.05 и далее к паритету
  2. «Лонг» австралийских доллар (AUD) по 0.67 USD за AUD и в японской иене (JPY) по 130 за USD
  • СЫРЬЕ – растущий спрос и, наконец, падение предложения вернут рынки в баланс
  1. «Лонг» в нефти в диапазоне USD 22-25 с целью выше  USD 35
  2. Покупать золото ниже 1000 с целью 1200; купить платиноиды и серебро - после разворота доллара вниз
  3. Купить фьючерсы на основное с/х сырье (фьюч. контракты на кукурузу и пшеницу на 4 кв. 2016 года) – переход Эль-Ниньо в Ла-Нинья приведет к засухе и плохому урожаю следующего сезона
  • ОБЛИГАЦИИ – рост ставок ФРС и переток средств в акции принесут убытки владельцам бондов
  1. «Шорт» в 10-летних гособлигациях США при доходности 1.5 -1.9% с целью 2.70-2.75%
  2. «Шорт» в Евробондах EM (Турция, Россия) с целью возврата котировок на годовые минимумы


Скачать



стратегия, акции, доллар, евро

Читайте также

Комментарий Сложная фаза. Банковские проблемы тянут вниз рынок недвижимости Алексей Голубович

Серьезный удар по рынку недвижимости могут нанести случившийся в 2017 году крах частных банков и переход сотен мелких и средних кредитных организаций в стадию выживания

недвижимость, инвестиции, банки

Комментарий Русский след. В Латвии останутся только иностранные банки Алексей Голубович

Латвия может полностью лишиться денежных потоков из стран СНГ и Китая

инвестиции, банки, доллар